公司代碼：601211公司簡稱：國泰君安

　　第一節重要提示

　　1本年度報告摘要來自年度報告全文，為全面了解本公司的經營成果、財務狀況及未來發展規劃，投資者應當到http://www.sse.com.cn/；http://www.hkexnews.hk/網站仔細閱讀年度報告全文。

　　2本公司董事會、監事會及董事、監事、高級管理人員保證年度報告內容的真實、準確、完整，不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，并承擔個別和連帶的法律責任。

　　3未出席董事情況

　　4畢馬威華振會計師事務所（特殊普通合伙）為本公司出具了標準無保留意見的審計報告。

　　5董事會決議通過的本報告期利潤分配預案或公積金轉增股本預案

　　以本次分紅派息的股權登記日的公司總股本為基數，向分紅派息的股權登記日登記在冊的A股股東和H股股東，每10股分配現金紅利5.3元（含稅）。

　　因公司于2017年7月發行的A股可轉換公司債券已于2018年1月8日進入轉股期，A股股東分紅派息股權登記日時公司的總股本目前尚無法確定。若按照公司截至2022年12月31日的總股本8,906,672,636股計算，分配現金紅利總額為4,720,536,497元，占2022年度合并口徑歸屬于母公司所有者凈利潤的41.02%。公司2022年度利潤分配預案已經公司第六屆董事會第八次會議審議通過，尚需公司股東大會審議。

　　第二節公司基本情況

　　1公司簡介

　　2報告期公司主要業務簡介

　　2.1公司所處行業情況

　　近三十年來，伴隨著我國證券市場的發展，我國證券業經歷了不斷規范和發展壯大的歷程，證券公司創新步伐逐步加快、業務范圍逐步擴大、盈利能力逐步提升、抗風險能力逐步增強；同時，我國證券業盈利模式以經紀、自營、承銷、信用交易和資產管理等業務為主，行業的收入和利潤對證券市場變化趨勢依賴程度較高，伴隨著證券市場景氣周期的變化，我國證券業利潤水平也表現出明顯的周期特征。

　　2022年，受內外部環境等多重因素的影響，證券市場出現較大波動，行業的周期性有所顯現，近四年來首次出現盈利下降的情況。根據證券業協會統計的母公司口徑，2022年，我國證券業實現營業收入3,949.73億元、凈利潤1,423.01億元，同比分別下降21.0%和25.3%；截至2022年12月31日，我國證券業的總資產、凈資產及凈資本分別為11.06萬億元、2.79萬億元及2.09萬億元，分別較上年末增長4.8%、9.2%、5.4%。

　　與此同時，2022年，面對多重超預期沖擊，資本市場持續深化改革開放步伐，隨著全面實行股票發行注冊制啟動、常態化退市格局基本形成、科創板做市商制度啟動以及《期貨和衍生品法》正式實施，資本市場的基礎制度建設不斷完善；加快推進公募基金行業高質量發展、個人養老金投資公募基金等政策措施陸續推出，公募REITs試點范圍逐步放寬，市場功能不斷健全，為優質機構打開發展空間，激發創新活力；中美審計監管合作取得重要成果，境外上市備案制度的發布、境內外市場互聯互通機制不斷完善，都推動了資本市場高水平制度型開放不斷擴大，也給證券業帶來了新的發展機遇。

　　長期來看，隨著國內大循環、國內國際雙循環新發展格局的加快打造，資本市場樞紐地位日益提升，我國證券業仍處于快速發展的歷史機遇期，資本市場的發展和金融體系改革開放都將為行業提供更為廣闊發展空間。全面注冊制改革牽引下，多層次資本市場建設愈發清晰、資本市場基礎性制度短板不斷補齊、投資端能力建設加快提速，零售、機構、企業三大類客戶業務機會全面涌現，證券業將呈現出服務綜合化、發展差異化、競爭國際化和運營數字化的發展態勢，為行業的高質量發展奠定堅實基礎。

　　2.2公司所處的行業地位

　　自成立以來，本集團的綜合實力一直位居行業前列。2011年以來，集團的營業收入一直排名行業前3位，總資產和凈利潤一直排名行業前4位。根據證券業協會統計的母公司口徑，2022年，本公司的總資產、凈資產、凈資本、營業收入和凈利潤分別排名行業第3位、第4位、第3位、第2位和第3位。

　　2.3報告期內核心競爭力分析

　　本集團是中國證券行業長期、持續、全面領先的綜合金融服務商。本集團跨越了中國資本市場發展的全部歷程和多個周期，歷經風雨，銳意進取，始終屹立在資本市場的最前列，資本規模、盈利水平、業務實力和風險管理能力一直位居行業領先水平。在長期的發展歷程中，集團逐步形成了綜合服務平臺、領先數字科技、穩健合規文化三大核心競爭優勢，對集團的長期持續穩健發展發揮了不可替代的支柱性作用。

　　(一)綜合服務平臺

　　本集團牌照齊備、業務全面、布局全國、輻射海外，主營業務均居行業前列，綜合服務能力強。從合并設立以來，集團始終堅持綜合服務理念、為客戶提供綜合化服務，競爭能級持續躍升、經營業績保持增長、領先地位不斷鞏固。1999年面對全面合并、深度整合的任務，集團提出了“堅持以客戶為中心”的綜合服務發展方向。2015年A股上市后，集團積極把握資源稟賦優勢，探索推進協同協作。2020年以來，面對客戶需求和市場格局的新變化，集團積極把握國資國企綜合改革契機，深入推進綜合化服務，統籌設立零售、機構及企業三大客戶協同發展委員會和跨境業務協同發展委員會，優化完善協同展業的配套保障機制，總分子之間、各業務條線之間協同協作更加緊密，集團綜合金融服務平臺優勢逐步凸顯。2022年，公司進一步明確了打造“綜合服務平臺”的目標、方法和任務，推動橫跨條線、縱貫總分、打通境內外協同協作，升級打造協同2.0模式，“財富管理+資產管理”以及“機構服務+企業服務”協同機制不斷深化、“投行+”生態建設日漸成熟、跨境一體化運作穩步推進。在重點協同業務上實現突破的同時，深化組織管理變革創新，著力加強區域協同發展，設立粵港澳大灣區協同發展委員會并快速啟動運行，“以客戶為中心”的綜合化服務體系日臻完善。

　　(二)領先數字科技

　　本集團高度重視對科技的戰略性投入，持續推進自主金融科技創新，是金融科技在證券行業應用的先行者，信息技術投入始終位居行業前列。2003年，面對行業規模化、集約化發展趨勢，集團率先建成大規模應用的集中交易系統。2014年集團建成行業首家高等級、大容量、園區型綠色數據中心，有力保障了2015年極端行情下的系統穩定運營。2020年以來，面對證券行業與數字技術加速融合、深度互嵌的發展新趨勢，在業內首次創造性地提出了打造“SMART投行”的全面數字化轉型愿景及“開放證券”生態化發展理念，先后啟動集團經營管理駕駛艙、跨界金融科技實驗室等項目建設，引領行業數字科技發展，數字科技的持續投入對增強客戶體驗、推動業務發展、提升管理能力的支撐作用日益顯現。合并設立以來，集團累計獲得21項中國證券期貨業科學技術獎，獲獎等級、數量均居行業首位。報告期內，集團在行業內首家完成新一代信創核心交易系統的全面切換，穩步推進道合銷售通、多空收益互換系統、券源通3.0以及企業客戶CRM等重點項目建設，持續優化以君弘APP為核心的數字化財富管理平臺和以道合APP為核心的機構客戶綜合服務平臺，數字科技能力不斷提升。期末君弘APP手機終端用戶3,901萬戶、較上年末增長2.9%，平均月活用戶排名行業第2位，道合平臺用戶累計6.34萬戶、覆蓋機構和企業客戶8,045家，分別較上年末增長23.8%和16.1%。2022年，公司信息技術投入注為17.99億元，同比增長17.2%。

　　(三)穩健合規文化

　　本集團堅信風險管理是證券公司的首要核心競爭力。自成立以來，本集團堅守穩健合規的經營價值觀、堅持穩健合規的企業文化，建立了全面有效的風險管理和內部控制體系，通過完善的風險管理制度、科學的風險管理模式和方法、先進的風險管理手段準確識別和有效管理風險，推動了本集團長期持續全面發展。1999年公司合并設立之初，提出要聚焦主業“賺取陽光利潤”。2004-2007年行業綜合治理時期，首創第三方存管模式，成功穿越行業周期。2015年面對股市異常波動，融資融券業務率先采取逆周期調節，最大限度保護了客戶資產安全。近年來，面對新證券法實施、合規風控日趨嚴格的新環境，公司成立集團稽核審計中心，夯實集團化統一風險管理制度基礎，著力構建“業務單元、合規風控、稽核審計”三道防線，推動形成一整套科學完備、運行高效、集約專業的集團化全面風險管理體系，全面筑牢高質量發展生命線。報告期內，集團不斷強化全面風險預判預警和應對能力，持續提升合規風險管理的精細化水平，穩步推動風險管理由事后懲治向前瞻研判、從被動管理向主動賦能轉變，確保了集團的平穩健康發展。迄今，公司連續15年獲評中國證監會A類AA級分類評價，2021年度證券行業文化建設實踐評估結果為A類AA級。

　　2.4報告期內公司從事的業務情況

　　本集團以客戶需求為驅動，打造了零售、機構及企業客戶服務體系，形成包括財富管理業務、投資銀行業務、機構與交易業務、投資管理業務和國際業務在內的業務板塊，主要盈利模式為通過為客戶提供金融產品或服務獲取手續費及傭金收入、利息收入以及通過證券或股權投資等獲取投資收益。

　　就具體業務來看：

　　財富管理業務主要為客戶提供證券及期貨經紀、金融產品、投資咨詢、融資融券、股票質押、約定購回等服務；

　　投資銀行業務主要為企業和政府客戶提供上市保薦、股票承銷、債券承銷、結構性債務融資、并購財務顧問、企業多樣化解決方案等服務；

　　機構與交易業務主要由研究、機構經紀、交易投資以及股權投資等組成。其中，機構經紀主要為機構客戶提供主經紀商、席位租賃、托管外包、QFII等服務；交易投資主要負責股票、固定收益、外匯、大宗商品及其衍生金融工具的投資交易，以及為客戶的投融資及風險管理提供綜合金融解決方案；

　　投資管理業務包括為機構、個人提供資產管理和基金管理服務；

　　國際業務在香港主要通過國泰君安國際開展經紀、企業融資、資產管理、貸款及融資和金融產品、做市及投資業務，并已在美國、歐洲及東南亞等地進行業務布局。

　　2022年，本集團實現營業收入354.71億元，同比減少17.16%；歸屬于上市公司所有者的凈利潤115.07億元，同比減少23.35%。

　　2022年集團的業務構成及收入驅動因素

　　2.5經營情況討論與分析

　　(一)總體經營情況

　　2022年是集團“三個三年三步走”戰略路徑構想“第一個三年”的收官之年，面對錯綜復雜的外部環境，集團堅決貫徹“穩中求進、篤行不怠”工作總基調，在保持穩健經營的基礎上，加快推進改革創新轉型，持續完善戰略布局，經營管理各項重點工作取得積極進展，主要業務核心能力穩中有升，“打基礎，補短板”成效顯著，實現“第一個三年”圓滿收官。財富管理業務全面啟動“總部驅動力、政策穿透力、分支承載力”“三力”機制建設，轉型路徑進一步清晰；機構與交易業務堅定向低風險非方向轉型，架構調整效果逐步顯現；投資銀行業務事業部制改革成效顯著，重點行業和重點區域的競爭力穩步提升；投資管理業務實現對華安基金的控股，業務布局持續優化；國際業務穩步推進海外布局和跨境一體化，跨境協作能力不斷增強。

　　報告期內，本集團聚焦零售、機構及企業客戶服務體系建設，持續完善協同2.0模式，打造綜合服務平臺，客戶服務能力進一步增強；設立粵港澳大灣區協同發展委員會，成立雄安、前海分公司，重點區域組織創新順利起步；有序推動分支機構標準化建設，加大業務賦能力度，積極推動分支機構高質量發展；深入推進全面數字化轉型，在行業內首家完成新一代核心交易系統全面上線，重點項目穩步推進，數字科技能力不斷提升；深入推進人才強司戰略，優化完善人才發展機制、組織管理機制和考核激勵約束機制；強化集團全面風險預判預警和應對能力，持續提升集團化合規風險管理的精細化水平；連續15年獲得A類AA級監管評級，保持標普BBB+和穆迪Baa1的國際信用評級，評級展望均為穩定。

　　(二)主營業務經營情況分析

　　1、財富管理業務

　　（1）零售經紀及財富管理

　　根據滬深交易所等統計，2022年，滬深兩市股票基金交易額247.67萬億元，同比下降10.4%；公募基金新發行份額14,482.82億元、同比下降50.8%。

　　2022年，本集團財富管理業務圍繞客戶綜合服務需求，強化零售客群經營，全面啟動“三力”機制建設，著力打造零售客戶科技平臺，向以“投顧驅動、科技賦能”為標志的財富管理2.0模式轉型，產品銷售及投顧業務競爭力穩步提升，零售經紀業務繼續保持行業領先。報告期內，打造以產品供給、專業銷售、私人訂制為核心的總部賦能中心，深化“甄選100”金融產品體系建設，豐富“君享投”基金投顧策略組合，強化資產配置能力；構建以區域旗艦型、便捷衛星型及智能數字型財富中心為核心的渠道發展體系，推動營業網點轉型升級；優化“訂制化專家服務、個性化投顧服務、智能化廣譜服務”三類零售客戶“君弘星服務”模式，構建以投顧金才、理財金才和數智金才為核心的投資顧問和數字化人才培養體系，不斷提升投顧專業能力。同時，全面上線新一代核心交易系統，優化君弘APP數字財富管理平臺以及百事通投顧平臺建設，增強數字化運營與服務能力。報告期末，君弘APP用戶3,901萬戶、較上年末增長2.9%，平均月活723萬戶1，同比增長20.1%。個人資金賬戶數1,563萬戶，較上年末增長7.1%；其中，富裕客戶及高凈值客戶數33.88萬戶。共有3,547人獲得投資顧問資格，較上年末增長4.0%，排名行業第4位。2022年末，“君享投”投顧業務客戶資產保有規模57.22億元、較上年末增長88.6%，其中，公募基金投顧簽約客戶資產保有規模18.00億元、較上年末增長229.7%。報告期內，金融產品銷售額7,357億元2、同比增長7.6%，金融產品月均保有量2,138億元、同比增長16.4%。2022年11月，入圍首批個人養老金基金銷售機構名錄。按照證券業協會統計的母公司口徑，本公司代理買賣證券業務凈收入市場份額5.48%，繼續排名行業第1位。

　　1君弘APP月活數據來自易觀國際。

　　2金融產品銷售額與保有量的統計口徑包括公募基金、私募基金、信托產品、銀行理財產品、資管產品、期貨資管產品。

　　2022年本集團證券經紀業務規模變化（單位：億元）

　　數據來源：滬深證券交易所。其中，債券包括現貨和回購。

　　（2）期貨經紀

　　根據中國期貨業協會統計，以單邊計算，2022年，境內期貨市場累計成交額534.93萬億元、同比下降8.0%，其中，商品期貨累計成交額401.90萬億元、同比下降13.2%；金融期貨累計成交額133.04萬億元、同比增長12.6%。

　　2022年，國泰君安期貨完善客戶服務體系、加強綜合金融服務，著力推進跨境業務、資產管理和風險管理業務發展，重點圍繞金融機構和產業客戶提升客戶權益份額，經營業績穩步增長。2022年11月，獲得新加坡資本市場服務（CMS）牌照。報告期內，國泰君安期貨期貨成交金額同比增長8.8%，市場份額6.00%、較上年提升0.92個百分點，其中，金融期貨成交額市場份額9.84%，較上年提升0.10個百分點，居行業第3位；商品期貨成交份額4.72%、較上年提升0.84個百分點，在上海期貨交易所、大連商品交易所、鄭州商品交易所的成交份額分別排名第5位、第3位和第4位。期末客戶權益規模1,065億元、較上年末增長35.5%，繼續排名行業第2位。

　　2022年國泰君安期貨主要業務指標

　　數據來源：公司業務數據。

　　（3）融資融券業務

　　根據Wind資訊統計，2022年末，市場融資融券余額15,403.92億元、較上年末減少15.9%，其中，融資余額14,445.11億元、較上年末減少15.6%，融券余額958.81億元、較上年末減少20.2%。

　　2022年，本集團融資融券業務在堅持逆周期調節的基礎上，優化定價機制和風控機制，加強產品策略創新、提升綜合服務能力，深耕企業客戶和機構客戶、推動機構融資融券業務發展，優化券源結構、上線券源通3.0系統，融券份額穩步增長。報告期末，本集團融資融券余額871.39億元、較上年末減少16.2%，市場份額5.66%，維持擔保比例為264.6%；其中，融資余額804.42億元、市場份額5.57%；融券余額66.97億元、市場份額6.98%。機構客戶融資融券余額259.66億元，占本集團融資融券余額的29.8%。

　　2022年末本集團融資融券業務規模（單位：億元）

　　數據來源：公司業務數據。

　　（4）股票質押業務

　　根據證券業協會統計，2022年末，證券行業股票質押回購融出資金2,124.25億元，較上年末下降6.4%。

　　2022年，本集團股票質押業務繼續堅持“分散化、低杠桿”的審慎穩健發展策略，加強集中度管理，優化客戶和資產結構，提升業務盡調及風險把控能力，穩步推進期權行權融資業務開展，打造優質客戶聚集、收益風險匹配的良性業態。報告期末，股票質押業務待購回余額262.46億元、較上年末下降13.7%，其中，融出資金余額259.60億元、較上年末下降3.4%，平均履約保障比例266.5%；本集團管理的資管產品股票質押回購業務規模2.86億元、較上年末下降91.9%。約定購回優化業務發展策略，期末待購回余額23.43億元、較上年末增長46.5%。

　　2022年末本集團股票質押及約定購回業務規模（單位：億元）

　　數據來源：公司業務數據。

　　2、投資銀行業務

　　根據Wind等統計，2022年，證券公司承銷融資總額118,732.50億元，同比下降6.5%。其中，股權融資總額13,847.96億元，同比下降12.8%；證券公司承銷的債券融資總額104,884.54億元，同比下降5.6%。經中國證監會、交易所審核通過的并購交易金額3,422.32億元，同比增長36.0%。

　　2022年，公司投資銀行業務深化事業部制改革，強化業務協同協作，推進數字化建設，持續聚焦重點產業、重點區域和重點產品，提升產業服務能力和綜合金融服務能力，著力打造“產業投行、綜合投行、數字投行”，IPO、公司債等主要業務品種穩居行業前列，在新一代信息技術、新材料、新能源等重點產業和長三角、珠三角等重點區域均保持較強競爭力，“投行+”生態建設取得積極進展，完成華海清科IPO、杉杉股份GDR、中國銀河可轉債及上海機場重大資產重組等一批有影響力的項目以及全國首單一帶一路科技創新公司債、深交所首批藍色債券等創新項目。報告期內，本集團證券主承銷額8,683.88億元，同比下降7.9%，繼續排名行業第5位。具體來看，股權主承銷額715.66億元、同比下降29.5%，排名行業第5位，其中，IPO主承銷家數31家、同比增長24%，市場份額7.45%，排名提升至行業第4位；IPO主承銷金額295.26億元、同比下降2.5%，市場份額5.65%、同比提升0.60個百分點，排名行業第6位。債券主承銷金額7,968.22億元、同比下降5.2%，排名行業第5位，其中，公司債主承銷額2,353.00億元、同比增長8.0%，排名行業第3位；企業債主承銷額202.04億元、同比下降37.0%，排名提升至行業第4位。中國證監會、交易所審核通過的并購重組項目涉及交易金額247.20億元、同比增長58.1%，排名行業第4位。

　　2022年本集團投資銀行業務規模

　　數據來源：Wind，公司業務數據。

　　注：融資品種的統計口徑包括IPO、增發、配股、優先股、可轉債、可交換債、公司債、企業債、政府支持機構債、地方政府債、短期融資券、中期票據、非公開定向債務融資工具、金融債、資產支持證券。

　　3、機構與交易業務

　　（1）研究業務

　　2022年，本集團研究業務持續推進研究體系和專業銷售團隊建設，積極賦能業務發展，全面加強對社保、保險、公募等各類機構客戶的研究服務力度，穩步推進境內外研究一體化，市場影響力逐步提升。報告期內，共完成研究報告9,739篇，舉辦電話會議2,659場，開展對機構客戶線上及線下路演37,835人次。

　　（2）機構經紀業務

　　2022年，本集團機構業務聚焦公私募、保險、銀行理財子公司及海外機構等重點客戶的綜合化需求，打造機構客戶分類服務體系及“1+N”綜合銷售服務模式，優化客戶管理、組織架構和績效考核機制，加強道合平臺及量化交易系統建設，加快重點區域布局，完善橫跨條線、縱貫總分的協同協作機制，對重點客戶的綜合服務能力不斷增強，量化交易、QFII及券商結算等業務快速增長，機構客戶股基交易份額穩步提升，托管外包繼續保持行業領先地位。報告期內，機構客戶股基交易量9.72萬億元，市場份額2.03%，同比增長10.8%，期末PB（主經紀商）交易系統客戶資產規模4,749.82億元、較上年末增長7.0%；道合銷售通快速起步，實現用戶類型和產品種類全覆蓋、累計交易規模276.92億元。報告期末，托管各類產品19,002只、較上年末增長21.9%，外包各類產品18,589只、較上年末增長26.3%，托管外包規模28,669億元、較上年末增長1.9%，其中，托管私募基金數量繼續排名證券行業第2位，托管公募基金規模1,989億元、較上年末增長43.3%，繼續排名證券行業第1位。

　　（3）交易投資業務

　　根據wind統計，2022年，滬深300指數下跌21.63%，中債總凈價(總值)指數上漲0.11%，美元兌人民幣上漲9.08%，南華商品指數上漲19.66%。

　　本集團交易投資業務繼續圍繞打造“卓越的金融資產交易商”，積極發展客需業務，堅定向低風險、非方向性轉型，穩步提升交易定價能力和客戶服務能力。

　　權益業務方面，權益投資秉持穩健投資策略，持續優化資產配置，相對收益策略取得較好回報。做市業務場內期權做市規模繼續保持行業領先，獲評滬深交易所AA評級以及中金所優秀期權做市商，ETF做市品種和規模顯著增長，獲得首批科創板股票做市商、中證500ETF期權主做市商等多項做市資格。場外衍生品業務積極開展客需驅動的交易類和產品類業務、推進多空收益互換業務順利展業、提升跨境客需綜合化服務能力、加強結構化產品的創新和供給能力，業務規模穩步提升，定增領域交易規模行業領先。2022年，權益類場外衍生品累計新增名義本金4,679.82億元、同比增長20.3%；期末存續名義本金余額1,569.50億元、較上年末增長2.7%。其中，跨境業務累計新增名義本金2,436.40億元、同比增長63.7%；報告期末名義本金余額595.26億元、較上年末增長8.1%。

　　FICC業務方面，固定收益投資不斷豐富自營投資盈利模式，有效把握境內外市場配置及波動性交易機會，實現穩健盈利。2022年，銀行間債券市場現券交易量2.94萬億元，債券通業務綜合排名券商第3位，獲評“債券通優秀做市商”。客需業務提升對客交易能力，豐富客需產品種類，掛鉤標的和結構持續創新，跨境業務規模快速增長。FICC類場外衍生品累計新增名義本金2,722.84億元，發行市場首單掛鉤公募REITs的場外期權和收益憑證。利率互換累計成交名義本金1.79萬億元，排名券商第1位；信用衍生品業務新增規模178.45億元、同比增長241.0%，排名行業第1位。外匯業務持續豐富交易策略，穩健開展自營人民幣外匯及外幣對交易，穩步推進H股“全流通”減持資金結匯、“港股通”匯率風險對沖等客需業務，掛鉤外匯的場外期權規模顯著增長。商品業務繼續穩健推進貴金屬及大宗商品場內自營以及跨境場外衍生品交易業務，保持業務模式多樣性和穩定性，跨境商品收益互換業務快速發展。碳金融業務積極探索參與全國市場碳排放配額（CEA）交易模式，全年交易量超過550萬噸，開展市場首單基于減排量交易協議的融資業務及行業首單上海碳配額場外期權業務。

　　（4）股權投資業務

　　2022年，國泰君安證裕穩步推進戰略投資業務，深耕產業挖掘投資機會，主動投資能力持續提升。報告期內，新增投資項目20個、新增投資金額14.51億元，完成6個項目退出。截至報告期末，存續投資項目56個、投資規模38.43億元，其中，報告期內新增科創板項目跟投10個、投資規模6.75億元；截至報告期末，存續跟投項目21個、跟投投資規模11.78億元。

　　2022年末國泰君安證裕股權投資業務情況

　　數據來源：公司業務數據。

　　4、投資管理業務

　　（1）資產管理

　　根據證券業協會統計，截至2022年末，證券公司受托資金規模合計9.76萬億元，較上年末減少9.7%。

　　2022年，國泰君安資管優化組織架構，重構買方投研體系，穩步提升投研能力，加快公私募產品創設，管理資產規模穩步增長，順利完成臨港、東久REITs項目發行，ABS規模繼續保持行業領先。報告期末，國泰君安資管管理資產規模4,333.65億元、較上年末增加12.8%，其中，集合資產管理規模1,546.32億元、較上年末增加44.8%；專項資產管理規模1,098.88億元、與上年末基本持平；公募基金管理規模444.14億元、較上年末增加84.2%，報告期內新發公募產品14只，首發規模合計40.95億元，涵蓋債券、指數增強、混合、公募REITs、養老FOF等多個類別，期末存續公募產品30只。

　　2022年末國泰君安資管管理資產規模（單位：億元）

　　注：集合資產管理業務規模以管理資產凈值計算。

　　數據來源：公司業務數據。

　　（2）私募股權基金管理

　　根據中國證券投資基金業協會統計，截至2022年末，已登記私募股權/創業投資基金管理人14,303家、較上年末減少4.7%，管理私募股權投資基金31,525只，規模10.94萬億元、較上年末增長4.1%。

　　2022年，國泰君安創投深耕重點產業、深挖優質項目，積極布局多元化業務，穩步推進資金募集與投資開展，加強投后管理體系建設，全面提升“募投管退”核心業務能力。報告期內，完成上海臨港國泰君安科技前沿產業基金、上海城市更新引導私募基金設立，認繳資金規模180.22億元。下屬基金新增投資項目（含子基金）20個、認繳出資額24.26億元。國泰君安母基金圍繞重點產業，穩步推進對外投資，截至報告期末對外投資認繳金額52.17億元。

　　2022年末國泰君安創投私募股權基金業務情況

　　數據來源：公司業務數據。

　　（3）基金管理

　　根據中國證券投資基金業協會統計，截至2022年末，公募基金管理機構管理資產規模為26.03萬億元，較上年末增長1.8%，其中非貨幣基金管理規模15.58萬億元，較上年末減少3.2%。

　　2022年，華安基金持續加強投研能力建設，構建中心化投研平臺和多元化資產管理團隊，專戶業務實現較快增長，中長期投資業績保持行業前列；強化產品創新，成功發行國內首只跨市場政金債ETF、首批科創板行業ETF、首只深交所上市數字經濟主題ETF，6只養老目標基金入圍首批個人養老金產品目錄，穩健型產品和指數基金產品線進一步豐富。

　　2022年末華安基金管理資產規模（單位：億元）

　　數據來源：公司業務數據。

　　5、國際業務

　　本集團在香港主要通過國泰君安國際開展經紀、企業融資、資產管理、貸款及融資和金融產品、做市及投資業務，并積極在美國、歐洲及東南亞等地進行布局。2022年，國泰君安國際沉著應對市場波動，及時優化業務結構、加強對沖和降低風險敞口，穩步發展資本中介業務，加強海外業務布局，持續推進跨境一體化，業績保持盈利，綜合競爭力繼續保持在港中資券商前列。報告期末，托管客戶資產1,646億港元。

　　2022年國泰君安國際主要收入構成（單位：千港元）

　　數據來源：國泰君安國際相關公告。

　　3公司主要會計數據和財務指標

　　3.1近3年的主要會計數據和財務指標

　　單位：元幣種：人民幣

　　3.2報告期分季度的主要會計數據

　　單位：元幣種：人民幣

　　3.3財務報表分析

　　(一)利潤表及現金流量表相關科目變動分析表

　　單位：元幣種：人民幣

　　1.收入和成本分析

　　2022年度，本集團實現營業收入354.71億元，較上年減少73.46億元，降幅為17.16%，其中手續費及傭金凈收入142.00億元，占營業收入的40.03%；投資收益72.66億元，占營業收入的20.48%，利息凈收入47.65億元，占營業收入的13.43%。本集團營業支出211.88億元，較上年減少23.49億元，降幅為9.98%，其中業務及管理費136.40億元，占營業支出的64.37%；其他業務成本77.74億元，占營業支出的36.69%。2022年度，費用收入比38.45%，較2021年度升高4.96個百分點。

　　2.現金流

　　2022年度，本集團現金及現金等價物凈增加63.63億元。

　　（1）經營活動產生的現金流量凈額

　　經營活動產生的現金流量凈額為507.32億元。其中：

　　現金流入1,576.05億元，占現金流入總量的43.07%。主要為：交易性金融負債凈增加272.08億元，占經營活動現金流入的比例為17.26%；收取利息、手續費及傭金收到的現金382.70億元，占比24.28%；融出資金凈減少226.03億元,占比14.34%。

　　現金流出1,068.73億元，占現金流出總量的29.58%。主要為：交易性金融資產凈增加產生的流出439.40億元，占經營活動現金流出的比例為41.11%；支付給職工以及為職工支付的現金96.91億元，占比9.07%；支付利息、手續費及傭金的現金88.62億元，占比8.29%。

　　（2）投資活動產生的現金流量凈額

　　投資活動產生的現金流量凈額為-115.16億元。其中：

　　現金流入896.69億元，占現金流入總量的24.51%。主要為收回投資所得的現金858.24億元，占投資活動現金流入的比例為95.71%。

　　現金流出1,011.85億元，占現金流出總量的28.00%。主要為投資支付的現金984.37億元，占投資活動現金流出的比例為97.28%。

　　（3）籌資活動產生的現金流量凈額

　　籌資活動產生的現金流量凈額為-346.35億元。其中：

　　現金流入1,186.46億元，占現金流入總量的32.42%。主要為：發行債券收到的現金590.29億元，占籌資活動現金流入的比例為49.75%；取得借款收到的現金546.21億元，占比46.04%。

　　現金流出1,532.81億元，占現金流出總量的42.42%。主要為：償還債務支付的現金1,404.25億元，占籌資活動現金流出的比例為91.61%。

　　(二)資產及負債狀況

　　單位：元幣種：人民幣

　　1.資產結構

　　截至2022年12月31日，本集團資產總額為8,606.89億元，較上年末增加8.77%。其中，貨幣資金為1,790.65億元，占總資產的20.80%；融出資金為871.16億元，占總資產的10.12%；交易性金融資產為3,314.01億元，占總資產的38.50%；買入返售金融資產為711.36億元，占總資產的8.27%；其他債權投資為611.89億元，占總資產的7.11%。本集團資產流動性良好、結構合理。此外，本集團已充分計提了金融資產的信用減值準備及其他資產減值準備，資產質量較高。

　　2.負債結構

　　截至2022年12月31日，本集團總負債6,968.62億元。扣除代理買賣證券款、代理承銷證券款和應付期貨保證金后的負債為5,011.09億元，其中：應付短期融資款136.49億元，占比2.72%；交易性金融負債750.49億元，占比14.98%；賣出回購金融資產款1,732.37億元，占比34.57%；應付款項628.42億元，占比12.54%；應付債券1,278.84億元，占比25.52%。本集團的資產負債率為75.36%，負債結構合理。本集團無到期未償付債務，經營情況良好，盈利能力強，長短期償債能力俱佳。

　　4股東情況

　　4.1報告期末及年報披露前一個月末的普通股股東總數、表決權恢復的優先股股東總數和持有特別表決權股份的股東總數及前10名股東情況

　　單位:股

　　注1：前十大股東列表中，國資公司的期末持股數量僅為其持有的本公司A股股數，國資公司另持有公司152,000,000股H股，由香港中央結算（代理人）有限公司作為名義持有人持有。

　　注2：香港中央結算（代理人）有限公司為本公司非登記H股股東所持股份的名義持有人。

　　注3：前十大股東列表中，國際集團的期末持股數量僅為其持有的本公司A股股數，國際集團另持有公司124,000,000股H股，由香港中央結算（代理人）有限公司作為名義持有人持有。

　　注4：香港中央結算有限公司是滬股通投資者所持有公司A股股份的名義持有人。

　　注5：此處的限售條件股份、限售條件股東是根據上交所上市規則所定義。

　　4.2公司與控股股東之間的產權及控制關系的方框圖

　　√適用□不適用

　　4.3公司與實際控制人之間的產權及控制關系的方框圖

　　√適用□不適用

　　4.4報告期末公司優先股股東總數及前10名股東情況

　　□適用√不適用

　　5公司債券情況

　　√適用□不適用

　　5.1公司所有在年度報告批準報出日存續的債券情況

　　單位:元幣種:人民幣

　　報告期內債券的付息兌付情況

　　報告期內信用評級機構對公司或債券作出的信用評級結果調整情況

　　□適用√不適用

　　5.2公司近2年的主要會計數據和財務指標

　　√適用□不適用

　　單位：元幣種：人民幣

　　第三節重要事項

　　1公司應當根據重要性原則，披露報告期內公司經營情況的重大變化，以及報告期內發生的對公司經營情況有重大影響和預計未來會有重大影響的事項。

　　截至2022年末，本集團總資產為8,606.89億元，較上年末增加8.77%；歸屬上市公司所有者的權益為1,576.99億元，較上年末增加7.19%。2022年度，本集團實現營業收入354.71億元，同比減少17.16%；實現歸屬上市公司所有者的凈利潤115.07億元，同比減少23.35%；加權平均凈資產收益率為7.88%，較上年下降3.17個百分點。

　　2公司年度報告披露后存在退市風險警示或終止上市情形的，應當披露導致退市風險警示或終止上市情形的原因。

　　□適用√不適用

　　證券代碼：601211證券簡稱：國泰君安公告編號：2023-018

　　國泰君安證券股份有限公司

　　2022年度利潤分配方案公告

　　本公司董事會及全體董事保證本公告內容不存在任何虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏，并對其內容的真實性、準確性和完整性承擔法律責任。

　　重要內容提示：

　　●擬每股派發現金紅利人民幣0.53元（稅前）。

　　●本次利潤分配方案以實施權益分派的股權登記日的公司總股本為基數。

　　●在批準2022年度利潤分配預案的董事會召開日后至實施權益分派的股權登記日前公司總股本發生變動的，擬維持每股分配比例不變，相應調整分配總額。

　　●本公告并非權益分派實施公告，本公告所披露的利潤分配方案尚待公司2022年年度股東大會審議。利潤分配的具體安排將另行在權益分派實施公告中明確。

　　一、利潤分配方案內容

　　經畢馬威華振會計師事務所（特殊普通合伙）審計，截至2022年12月31日，國泰君安證券股份有限公司（以下簡稱“公司”）可供分配利潤為人民幣40,763,092,467元。經公司第六屆董事會第八次會議決議，公司2022年度利潤分配方案如下：

　　1、以本次分紅派息的股權登記日公司總股本為基數，向分紅派息的股權登記日登記在冊的A股股東和H股股東，每10股分配現金紅利5.3元（含稅）。因公司于2017年7月發行的A股可轉換公司債券已于2018年1月8日進入轉股期，A股股東分紅派息股權登記日時公司的總股本目前尚無法確定。若按照公司截至2022年12月31日的總股本8,906,672,636股為基數計算，分配現金紅利總額為4,720,536,497元，占2022年度合并口徑歸屬于母公司股東凈利潤的41.02%。分配現金紅利總額及分紅比例將由分紅派息股權登記日時公司的總股本決定，2022年度剩余可供投資者分配的利潤將轉入下一年度。

　　2、現金紅利以人民幣計值和宣布，以人民幣向A股股東支付，以港幣向H股股東支付。港幣實際派發金額按照公司2022年度股東大會召開日前五個工作日中國人民銀行公布的人民幣兌換港幣平均基準匯率計算。

　　在批準2022年度利潤分配預案的董事會召開日后至實施權益分派的股權登記日前公司總股本發生變動的，擬維持每股分配比例不變，相應調整分配總額。

　　本次利潤分配方案尚需提交公司2022年年度股東大會審議。

　　二、公司履行的決策程序

　　（一）董事會會議的召開、審議和表決情況

　　公司于2023年3月29日召開公司第六屆董事會第八次會議審議并一致通過了公司2022年度利潤分配方案，上述方案尚需提交公司2022年度股東大會審議。公司將于股東大會審議批準2022年度利潤分配方案后兩個月內派發2022年度現金紅利，具體日期將在權益分派實施公告中明確。有關本次H股股息派發的記錄日、暫停股東過戶登記期間以及A股股息派發的股權登記日、具體發放日等事宜，公司將另行通知。

　　（二）獨立董事意見

　　董事會根據中國證監會《上市公司監管指引第3號-上市公司現金分紅》、《上海證券交易所上市公司自律監管指引第1號—規范運作》和《國泰君安證券股份有限公司章程》的相關規定，結合股東利益和公司發展等綜合因素，擬定了公司2022年度利潤分配預案。預案符合法律法規、規范性文件及公司的實際情況，符合股東的整體利益和長期利益，有利于公司的長遠發展。

　　（三）監事會意見

　　監事會發表如下意見：公司2022年度利潤分配預案符合相關法律、行政法規以及公司《章程》、股東回報規劃的規定，嚴格履行了現金分紅決策程序；公司2022年度利潤分配預案綜合考慮了公司經營現狀、未來資金需求以及股東利益和公司發展等綜合因素。

　　三、相關風險提示

　　本次利潤分配方案結合了股東利益、公司發展及各項風險控制指標情況等綜合因素，不會對公司每股收益、現金流狀況及正常經營產生重大影響。

　　特此公告。

　　國泰君安證券股份有限公司董事會

　　2023年3月30日

　　證券代碼：601211證券簡稱：國泰君安公告編號：2023-017

　　國泰君安證券股份有限公司

　　第六屆監事會第八次會議決議公告

　　本公司監事會及全體監事保證本公告內容不存在任何虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏，并對其內容的真實性、準確性和完整性承擔法律責任。

　　國泰君安證券股份有限公司（以下簡稱“公司”）于2023年3月17日通過電子郵件方式發出第六屆監事會第八次會議通知，于2023年3月29日在公司以現場結合電話方式召開會議。本次會議由監事會副主席吳紅偉先生主持，會議應到監事6人，實際出席6人，其中周朝暉監事以電話方式參會。會議召集、召開及表決程序符合《公司法》、公司《章程》和《監事會議事規則》的有關規定。

　　與會監事一致同意并形成如下決議：

　　一、審議通過《公司2022年度監事會工作報告》，同意提交公司2022年年度股東大會審議。

　　表決結果：[6]票贊成，[0]票反對，[0]票棄權。

　　二、審議通過《公司2022年度利潤分配預案》，同意提交公司2022年年度股東大會審議。

　　監事會認為：公司2022年度利潤分配預案符合相關法律、行政法規以及公司《章程》、股東回報規劃的規定，嚴格履行了現金分紅決策程序；公司2022年度利潤分配預案綜合考慮了公司經營現狀、未來資金需求以及股東利益和公司發展等綜合因素。

　　表決結果：[6]票贊成，[0]票反對，[0]票棄權。

　　三、審議通過《公司2022年度風險管理報告》。

　　表決結果：[6]票贊成，[0]票反對，[0]票棄權。

　　四、審議通過《公司2022年度合規報告》。

　　表決結果：[6]票贊成，[0]票反對，[0]票棄權。

　　五、審議通過《公司2022年度反洗錢工作報告》。

　　表決結果：[6]票贊成，[0]票反對，[0]票棄權。

　　六、審議通過《公司2022年度反洗錢專項審計報告》。

　　表決結果：[6]票贊成，[0]票反對，[0]票棄權。

　　七、審議通過《公司2022年度內部控制評價報告》。

　　表決結果：[6]票贊成，[0]票反對，[0]票棄權。

　　八、審議通過《公司2022年年度報告》，同意提交公司2022年年度股東大會審議。

　　監事會認為：公司年度報告的內容和格式符合中國證監會、上海證券交易所和香港聯合交易所的各項規定，真實、準確地反映了公司報告期的經營管理和財務狀況；報告的編制和審議程序符合相關法律法規及公司《章程》等內部管理制度的規定。未發現參與年報編制和審議的人員有違反保密規定的行為。

　　表決結果：[6]票贊成，[0]票反對，[0]票棄權。

　　九、審議通過《公司2022年度社會責任報告》。

　　表決結果：[6]票贊成，[0]票反對，[0]票棄權。

　　本次會議還聽取了《公司2022年度財務決算及預算執行情況的報告》。

　　特此公告。

　　國泰君安證券股份有限公司

　　監事會

　　2023年3月30日