證券代碼：002610 證券簡稱：愛康科技 公告編號：2023-058

江蘇愛康科技股份有限公司關于深圳證券交易所年報問詢函回復的公告

本公司及董事會全體成員保證信息披露內容的真實、準確和完整，沒有虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏。

江蘇愛康科技股份有限公司（以下簡稱“公司”或“愛康科技”）于2023年5月11日收到深圳證券交易所上市公司管理二部下發的問詢函（公司部年報問詢函【2023】第122號），對公司2022年年度報告進行審查的過程中對如下事項表示關注，要求公司進行書面說明。公司收到問詢函后，立即就問詢函提出的問題答復如下：

1、報告期內，你公司實現營業收入66.91億元，同比增長164.34%，實現歸屬于上市公司股東的凈利潤-8.34億元，同比減少105.32%，歸屬于上市公司股東的扣除非經常性損益的凈利潤（以下簡稱扣非后凈利潤）-6.95億元，同比減少28.67%，連續三年扣非后凈利潤為負。你公司太陽能電池/組件產品實現營業收入54.22億元，同比增長301.48%，毛利率為-3.70%。

（1）請你公司結合光伏行業發展情況、公司主營產品銷售情況及同行業公司經營情況，補充說明報告期內公司營業收入同比大幅增長的合理性。

（2）請你公司結合太陽能電池/組件產品的成本結構、產品定價、市場需求變動情況等因素，分析說明毛利率為負的原因，是否存在持續下滑的風險，與同行業公司的同類產品相比是否存在顯著差異，并說明差異原因（如適用）。

（3）請你公司結合行業競爭情況、你公司產品核心競爭力等方面，補充說明你公司太陽能電池/組件產品是否具有市場競爭力和持續盈利能力，在毛利率為負的情況下繼續擴大銷售規模對你公司生產經營和財務狀況的影響，以及你公司為提高盈利能力采取的具體措施及效果，公司持續經營能力是否存在重大不確定性。

公司回復：

（一）請你公司結合光伏行業發展情況、公司主營產品銷售情況及同行業公司經營情況，補充說明報告期內公司營業收入同比大幅增長的合理性。

公司2021年度的營業收入為25.31億元，其中太陽能電池/組件的營業收入為13.50億元，占營業收入比重為53.35%。公司2022年度的營業收入為66.91億元，其中太陽能電池/組件的營業收入為54.22億元，占營業收入比重為80.76%。公司核心業務逐步向高效太陽能電池組件轉型初見成效，公司2022年度的營業收入同比大幅增長。

1、光伏行業發展情況

在全球能源結構加速轉型的背景下，太陽能以其清潔、安全、取之不盡、用之不竭等顯著優勢，已成為發展最快的可再生能源，2022年光伏市場裝機需求旺盛。2022年全球光伏裝機量增長40%至240GW左右，國內方面，國家能源局數據顯示，2022年我國光伏新增裝機容量同比增長60.3%至87.41GW，創歷史新高。根據光伏行業協會數據，2022年國內光伏制造端產值達到1.4萬億元，同比增長超95%，多晶硅、硅片、電池、組件產量分別達到82.7萬噸、357GW、318GW、288.7GW，同比增長63.7%、57.5%、60.7%、58.8%，產品出口總額首次突破500億美元，同比增長80.3%，創歷史新高。

2、公司主營產品銷售情況

2022年公司營業收入實現了大幅增長。主要原因是公司電池/組件、太陽能安裝支架等銷售收入大幅增長所致，其中，電池及組件實現銷售收入542,157.27萬元，較上年同期增長301.48%；太陽能安裝支架實現銷售收入91,133.94萬元，較上年同期增長96.67%。公司各產品收入情況如下表所示：

單位：萬元

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3、同行業公司經營情況

2022年度，公司營業收入為66.91億元，同比增長率為164.34%。公司與同行業主要可比上市公司的營業收入增長率的對比情況如下表所示：

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注：公司選取申萬行業“電力設備-光伏設備-光伏電池組件”作為同行業可比公司。

公司業務規模相較于同行業可比公司較小，2022年營業收入低于同行業可比公司平均值。同行業可比公司2022年營業收入同比增長率平均值為104.28%，光伏電池組件行業整體呈現了業務收入高增長態勢。公司通過開發重點客戶、開發創新產品、提升產品質量，2022年營業收入取得了較快增長。因為公司業務規模較小，公司營業收入增長率處于行業區間范圍內，高于平均值。

（二）請你公司結合太陽能電池/組件產品的成本結構、產品定價、市場需求變動情況等因素，分析說明毛利率為負的原因，是否存在持續下滑的風險，與同行業公司的同類產品相比是否存在顯著差異，并說明差異原因（如適用）。

1、公司太陽能電池/組件產品毛利率為負的原因

報告期內，公司太陽能電池/組件產品材料成本占營業成本的92.40%，材料成本中電池片成本占組件總成本超60%，因此硅成本對組件整體成本構成重大影響。

2022年1-11月硅片、電池片等原材料單價持續大幅上漲，以Pvlink規格182電池片單價參考，電池片均價從1月開始至11月單價上漲23.67%至1.348元/W。而組件產品銷售訂單需提前簽訂，從簽訂銷售合同到采購原材料、交付訂單一般有4-6個月的時間差，而很大一部分合同銷售價格是固定的，導致公司銷售價格出現倒掛的問題。電池單價詳見下圖（單位：元/W）：

2、太陽能電池/組件產品不存在持續下滑的風險

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公司2023年第一季度的營業收入為12.44億元，比2022年第一季度同比增長25.65%。實現歸屬于上市公司股東的凈利潤為3,259.35萬元，比2022年第一季度同比增長242.00%。實現毛利率13.89%，其中電池/組件毛利率13.44%。截至2022年末，公司制造業主要產品組件、安裝支架、太陽能邊框在手訂單約為21.13億元。公司經營向好，持續經營能力穩定。

2022 年末，硅料價格因產能逐漸釋放已步入下行軌道，硅片價格隨之下降，上游原材料價格水平更趨合理，促進終端市場尤其是集中式地面電站裝機規模擴容，為電池、組件環節廠商提供了良好的發展機遇，公司原簽訂的訂單也進入獲利階段。

截至目前，公司湖州基地第二條600MW異質結電池產線爬產順利，爬坡率已達80%以上，平均轉換效率25.3%，良率97%，處于市場領先水平，第三條異質結電池產線、第四條異質結電池產線也陸續進入安裝階段。同時，公司參股的舟山生產基地3GW組件產線已經投入生產。隨著公司持有電池規模擴大，產業鏈利潤疊加將增厚公司利潤空間，也將較好改善公司經營。

綜上所述，公司認為隨著市場硅料進入下降通道，光伏產業鏈的利潤正從硅料端逐漸轉移至公司所在的電池組件環節，公司毛利將得到較大改善。且隨著公司持有或控制電池、組件產能釋放，公司經營將得以進一步改善。公司認為太陽能電池/組件產品不存在持續下滑的風險。

3、與同行業公司的同類產品對比

2022年度，同行業公司中光伏組件產品的收入及毛利率情況如下：

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注：考慮公司組件產品目前主要通過外部采購電池片滿足組件的生產與銷售，因此選取電池片外采占比較高的同行業公司作為可比公司。

同行業上市公司由于組件訂單結構、組件產能、電池片自產比例、材料備貨策略等存在差異，組件產品的毛利率存在一定差異，公司組件產品負毛利的情況與金剛光伏、亞瑪頓相似。受公司大額訂單銷售價格確定及訂單交期等因素影響，公司2022年度組件產品負毛利具有合理性。

（三）請你公司結合行業競爭情況、你公司產品核心競爭力等方面，補充說明你公司太陽能電池/組件產品是否具有市場競爭力和持續盈利能力，在毛利率為負的情況下繼續擴大銷售規模對你公司生產經營和財務狀況的影響，以及你公司為提高盈利能力采取的具體措施及效果，公司持續經營能力是否存在重大不確定性。

公司不存在毛利率為負的情況下繼續擴大銷售規模的情形，公司2022年度毛利率為負是由于上游原材料價格非正常大幅上漲造成的特有現象。截至目前，上游原材料價格水平已趨合理。隨著光伏產業總體實現高速增長，公司戰略轉型為高效太陽能電池組件制造初見成效，公司持續經營能力不存在重大不確定性。具體情況如下：

1、行業競爭情況

2022年，在碳達峰、碳中和目標引領和全球清潔能源加速應用背景下，中國光伏產業總體實現高速增長。根據中國光伏協會數據，2022年，全國組件產量達到288.7GW，同比增長58.8%。隨著光伏組件各大廠商持續擴增產能，預計未來產量將繼續增長。

從市場集中度來看，2022年中國光伏組件市場集中度與上年基本持平。2021年中國光伏組件排名前五企業產量合計占比63.4%，較2020年提高了8.3個百分點。2022年，排名前五企業產量合計占比61.4%，同比減少2個百分點。（數據來源：CPIA、中商產業研究院）

太陽能電池片、膠膜以及鋁框是光伏組件的重要原材料，2020年下半年開始，原材料價格開始出現快速上漲，組件環節傳導能力較弱，上游原材料成本壓力無法有效傳導，對組件盈利能力產生負面影響。

2、公司產品核心競爭力

光伏組件企業主要以“品牌+渠道+一體化”構筑核心競爭力，公司組件產品重視市場和客戶的需求，掌握電池組件產業鏈整套成熟的工藝技術，通過不斷的工藝改進滿足客戶需求，保障公司產品品質及質量穩定性，另一方面也可滿足客戶個性化產品需求。

太陽能組件需要較長的使用壽命，一般在25年以上。產品質量及產品壽命直接影響客戶的最終收益率，因此下游客戶對太陽能電池及組件的產品的制成過程、質量及可靠性穩定性都有較高要求。公司擁有嚴謹的質量管理系統、自動化生產線，具有完備的光伏組件、電池性能、可靠性測試能力，良好的產品品質及服務使得公司有著較高的品牌認可度。

渠道方面，公司深化國企戰略合作，開發優質客戶資源，帶動高效太陽能電池組件銷售。同時，借助愛康17年來光伏配件領域優勢，深耕愛康邊框、支架等優質客戶，實現產業協同和客戶資源共享，實現高效太陽能組件銷售落地轉化。此外，公司正在打造完善國內及海外營銷團隊，在深耕國內光伏市場的同時，在歐美、東南亞、中東非等海外市場建立了營銷中心，持續開拓海外成熟市場與新興市場。

產業鏈方面，一方面和上游硅料、硅片廠商建立了長期戰略合作，保證公司在原材料供應及價格上的優勢，另一方面組件端和央企、國企等客戶深度合作保證訂單的穩定。同時公司正在推進異質結電池產能的建設，電池產能的擴展布局將有助于公司增強對生產成本的控制，保證公司產品質量，提高生產效率和盈利水平。在制造產線方面淘汰了老舊落后的產能，擴建了新的產線，目前公司的單瓦制造成本在行業內處于領先水平。

在內部費用管控方面，公司執行年度費用預算指標，加強事前審批，事中管控、事后分析、預算與考核相結合的措施，推動精細化管理，降低各項運營成本，并取得了良好的降本增效效果。

綜上所述，公司的生產經營和財務狀況積極向好，公司的持續性經營能力不存在不確定性。

2、報告期末，你公司應收賬款賬面余額為9.65億元，累計計提壞賬準備0.48億元，計提比例為4.98%。報告期內計提壞賬準備1,007.91萬元，收回或轉回壞賬準備2,014.25萬元。

（1）請你公司結合應收賬款的賬齡結構、期后回款情況、歷史壞賬比例及同行業公司壞賬準備計提情況等方面，補充說明你公司應收賬款壞賬準備計提比例是否合理。

（2）請你公司補充說明應收賬款減值準備收回或轉回所涉交易情況，包括但不限于交易對方、發生時間、交易內容和金額等，前期計提減值準備的依據、時間和金額，并說明報告期收回或轉回的原因。

公司回復：

（一）請你公司結合應收賬款的賬齡結構、期后回款情況、歷史壞賬比例及同行業公司壞賬準備計提情況等方面，補充說明你公司應收賬款壞賬準備計提比例是否合理。

1、應收賬款的賬齡結構

公司應收賬款賬齡以1年以內為主，具體情況如下：

單位：萬元

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2、期后回款情況

報告期末，公司非電網款組合應收賬款余額75,907.64萬元，截至本問詢函回復日，共收回客戶欠款50,253.24萬元，占上述應收賬款賬面余額的66.20%。公司電網款組合應收賬款余額16,963.31萬元，主要為應收可再生能源補貼，截至本問詢函回復日，共收回426.43萬元。非電網款組合中前十應收賬款的回款情況如下：

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3、公司近三年壞賬核銷比例

公司近三年壞賬核銷比例均低于公司壞賬準備計提比例，詳細情況如下：

單位：萬元

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4、壞賬準備計提情況與同行業比較

公司壞賬準備計提比例在同行業可比區間范圍內，詳細情況如下：

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綜上所述，公司認為應收賬款壞賬準備計提比例是恰當、合理的。

（二）請你公司補充說明應收賬款減值準備收回或轉回所涉交易情況，包括但不限于交易對方、發生時間、交易內容和金額等，前期計提減值準備的依據、時間和金額，并說明報告期收回或轉回的原因。

公司參考歷史信用損失經驗，結合當前狀況以及對未來經濟狀況的預測，編制關聯方組合、賬齡組合應收賬款逾期賬齡與整個存續期預期信用損失率對照表，根據應收款項的逾期賬齡，計算預期信用損失，計提壞賬準備。公司對于信用風險顯著不同具備組合特征的應收賬款單項評價信用風險。公司近三年逾期賬款信用損失率未發生變化。2022年度，公司加大關聯方以前年度欠款催收力度，同時收回了部分以前年度應收非關聯方款項，轉回前期計提壞賬準備2014.25萬元。本期轉回壞賬準備交易對方、賬齡、交易內容和金額如下：

單位：萬元

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3、報告期末，你公司其他應收款賬面余額為14.96億元，主要包括應收股權轉讓款、已出售子公司往來和其他往來，賬齡一年以上的金額11.32億元。報告期內你公司計提壞賬準備7,643.00萬元。

（1）請你公司分別說明其他應收款中應收股權轉讓款、已出售子公司往來和其他往來的具體情況，包括但不限于交易對方及是否存在關聯關系、交易內容、賬齡、付款安排及回款情況等，結合前述情況說明相關款項長期無法收回的原因、是否構成財務資助或非經營資金占用、是否依規履行審議程序和信息披露義務（如適用）。

（2）請你公司補充說明報告期內計提壞賬準備所涉交易的具體情況，相關減值跡象發生的時間、你公司判斷無法收回款項的依據，結合信用減值損失的核算過程說明相關壞賬準備計提的合理性，以及你公司采取的追償措施及效果。

公司回復：

（一）請你公司分別說明其他應收款中應收股權轉讓款、已出售子公司往來和其他往來的具體情況，包括但不限于交易對方及是否存在關聯關系、交易內容、賬齡、付款安排及回款情況等，結合前述情況說明相關款項長期無法收回的原因、是否構成財務資助或非經營資金占用、是否依規履行審議程序和信息披露義務（如適用）。

截至2022年末，公司其他應收款按性質分，其中應收股權轉讓款4.75億元、已出售子公司往來4.40億元、其他往來2.91億元，以上三類其他應收款主要情況如下：

單位：萬元

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說明1：該款項為轉讓公司持有贛州發展融資租賃有限責任公司19.4435%股權形成，不構成財務資助或非經營資金占用。贛發租賃股權轉讓事項經2022年12月30日公司第五屆董事會第六次臨時會議審議通過，公告編號：2022-150。根據雙方協議，全部款項在2023年6月30日前完成支付。目前，該款項按合同約定條件正常回款，截至回復日，已收回款項12,635.34萬元。

說明2：該款項為出售公司持有8家參股光伏電站項目股權形成，不構成財務資助或非經營資金占用。2021年9月2日公司第四屆董事會第五十一次臨時會議審議通過出售全資子公司蘇州中康電力持有祿勸愛康49%股權，公告編號：2021-137；2021年9月17日公司第四屆董事會第五十五次臨時會議審議通過出售全資子公司無錫愛康電力持有五家渠愛康49%股權，公告編號：2021-152；2021年12月3日公司第四屆董事會第六十次臨時會議審議通過出售全資子公司無錫愛康電力持有新疆利源49%股權，公告編號：2021-192；2021年12月30日公司第四屆第六十四次臨時董事會審議通過出售全資子公司蘇州中康電力持有的南召電力37.7127%股權、無棣愛康37.8979%股權、莒南鑫順風49%股權、嘉祥昱輝49%股權、鳳慶愛康49%股權，公告編號：2021-211。協議約定股權轉讓款分四期回款，前三期95%的款項約定需公司完成合規等消缺手續后支付，第四期5%款項約定自交割日起已滿兩年且在條件全部完成后支付。目前，該款項按合同約定條件付款，由于存在消缺事項及國家發改委辦公廳、財政部辦公廳、國家能源局綜合司關于可再生能源發電補貼的檢查結果未完全公布，款項收回時間存在不確定性。公司正積極完成各消缺事項及協調，預計未來能夠足額收回。

說明3：該款項為出售光伏電站控制權形成，不構成財務資助或非經營資金占用。2020年12月15日公司第四屆董事會第三十五次臨時會議、2020年12月30日第十五次（2020年）臨時股東會審議通過《關于出售光伏電站資產包的議案》，擬出售16家電站51%或50%股權，公告編號：2020-182、2020-201。由于國家發改委辦公廳、財政部辦公廳、國家能源局綜合司關于可再生能源發電補貼的檢查結果未完全公布暫未完成回款，公司正積極協調回款事宜，預計該款項本年內能夠足額收回。

說明4：該款項為出售電站應收往來款。2020年12月15日公司第四屆董事會第三十五次臨時會議、2020年12月30日第十五次（2020年）臨時股東會審議通過《關于公司對外提供財務資助的議案》，公司擬向人才廣場出售16家光伏電站子公司控制權，交易完成后，剩余沒有支付給公司的股東往來款項將被動形成公司對外提供財務資助的情形，公告編號：2020-182、2020-201。公司應收本說明下伊川佳康電力有限公司等9家公司往來款系出售前提供的營運資金等，子公司出售后，被動形成對外財務資助。協議約定待目標公司實際收到交割日前產生的國補款后，應歸還原股東往來款，但目標公司如出現運營資金或還本付息不足的情況，則以上收回的國補款項優先用于目標公司的日常運營以及還本付息。目前，公司正積極推動上述款項的回款工作，預計該款項未來能足額收回。

說明5：該款項為公司應收南通愛康金屬科技有限公司（以下簡稱“南通愛康”）減資款及往來款。經公司第四屆董事會第二十三次臨時會議（公告編號：2020-100））、第六次臨時股東大會（公告編號：2020-114）審議并通過上述對外提供財務資助的議案。公司與南通金屬現控股股東江蘇駿浩金屬制品制造有限公司及南通愛康簽訂補充協議，就該款項的償還進行了約定，約定在2023年12月31日完成支付上述款項。公司預計未來能夠收回。

說明6：該款項為出售明光愛康電力開發有限公司股權應收往來款。2020年7月30日公司董事會審議通過《關于全資子公司出售光伏電站的議案》，擬將蘇州中康電力持有明光愛康100%股權出售，股權轉讓完成后，公司股轉前對明光愛康提供的營運資金被動形成對外財務資助，公告編號：2020-102。2020年8月14日公司第六次（2020年）臨時股東大會審議通過上述議案及《關于對外提供財務資助的議案》。協議約定了往來款分四期回款，前三期95%的款項約定需公司完成工商、合規等消缺手續后支付，第四期5%款項約定自交割日起電站正常運營兩年且收到陳欠的可再生能源補貼后支付。目前公司正積極完成剩余消缺事項，預計該款項未來能夠收回。

說明7：該款項為公司為取得無棣愛康電力開發有限公司光伏電站項目指標墊付的款項，不構成財務資助或非經營資金占用。該款項在電站經營期存續。黃河三角洲融鑫集團有限公司為國資下屬公司，公司預計上述款項未來能夠收回。

說明8：該款項為公司為取得南召縣中機國能電力有限公司光伏電站項目指標墊付的款項，不構成財務資助或非經營資金占用。該款項在電站經營期存續。南召縣財政專項資金管理辦公室為政府下機構，公司預計上述款項未來能收回。

說明9：公司子公司香港愛康電力國際控股有限公司向關聯方愛康能源株式會社（以下簡稱“愛康能源”）出售持有的日本愛康株式會社100%股權，轉讓對價11億日元。雙方協議約定在2023年12月31日支付完成。公司正抓緊催收相應款項，不構成財務資助或非經營資金占用，該款項預計未來能收回。

說明10：該款項為公司將1年以上預付南通愛康鋁型材采購款項轉入。受海達集團債務危機蔓延的影響，公司邊框業務放棄了部分銷售賬期較長的業務，尤其是國內方向的業務，致邊框業務量的縮減，致公司與南通愛康的鋁型材采購業務的縮減，前期相關預付款項未全額收回。，公司與南通金屬現控股股東江蘇駿浩金屬制品制造有限公司及南通愛康簽訂補充協議，就該款項的償還進行了約定，約定在2023年12月31日完成支付上述款項。公司預計上述款項未來能夠收回。

說明11：該款項為公司2014-2018年墊付的四子王旗光伏電站項目開發費用518.28萬元和支付的酒泉聚能風光科技有限公司光伏項目前期建設費用572萬元。四子王旗光伏電站完工后，該筆墊付的518.28萬元往來款與南京冠陽存在分歧而一直未辦理清帳手續。2018年公司將四子王旗項目公司出售，與其相關的該筆往來預計無法收回，全額計提壞賬準備。酒泉聚能風光科技有限公司光伏項目已停滯，與其相關的該筆往來預計無法收回，全額計提壞賬準備。不構成財務資助或非經營資金占用。

說明12：公司子公司江蘇愛康房地產開發有限公司（以下簡稱“愛康房地產”）為朱學祥購買房屋向張家港昌盛農村小額貸款有限公司貸款提供擔保，后朱學祥無力償還，經法院裁定由愛康房地產代其償還各類款項共計654.83萬元，朱學祥已列為失信人員，預計上述資金無法收回，已全額計提壞賬損失。該業務發生于2017年及以前年度，相關事項及會計處理在公司并購愛康房地產股權之前，未對公司構成影響。不構成財務資助或非經營資金占用。

說明13：公司向聯營企業浙江潤海新能源有限公司委派董、監、高及專職常駐運營管理人員收取的技術服務費，截至回復日已收回593.56萬元。不構成財務資助或非經營資金占用。

說明14：該款項主要為153筆公司經營活動中形成往來款項，截至回復日，已收回924.13萬元。不構成財務資助或非經營資金占用。

（二）請你公司補充說明報告期內計提壞賬準備所涉交易的具體情況，相關減值跡象發生的時間、你公司判斷無法收回款項的依據，結合信用減值損失的核算過程說明相關壞賬準備計提的合理性，以及你公司采取的追償措施及效果。

公司對于處于不同階段的金融工具的預期信用損失分別進行計量。金融工具自初始確認后信用風險未顯著增加的，處于第一階段，公司按照未來12個月內的預期信用損失計量損失準備；金融工具自初始確認后信用風險已顯著增加但尚未發生信用減值的，處于第二階段，公司按照該工具整個存續期的預期信用損失計量損失準備；金融工具自初始確認后已經發生信用減值的，處于第三階段，公司按照該工具整個存續期的預期信用損失計量損失準備。對于金額重大的其他應收款，公司會結合欠款方資信情況，還款能力，還款意愿及款項是否逾期判斷收回款項的可能性，并基于謹慎性考慮計提壞賬準備；對于金額較小的其他應收款主要根據款項性質及是否逾期，判斷款項收回的可能性，并基于謹慎性考慮計提壞賬準備。報告期內其他應收款計提壞賬準備情況如下：

單位：萬元

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說明1：交易情況及追償措施見問題（1）回復說明5及說明10，該款項賬齡較長，由于南通愛康近年連續虧損，未能還款，公司按照預期信用損失率于2022年計提壞賬準備2,531.40萬元，累計計提壞賬準備10,149.92萬元。

說明2：交易情況及追償措施見問題（1）回復說明3，該款項已出現逾期，公司于2022年計提壞賬準備386.75萬元，累計計提壞賬準備924.61萬元。

說明3：交易情況及追償措施見問題（1）回復說明4，該款項賬齡已達5年以上，雖有國補款兜底，但無明確回款時間，公司于2022年計提壞賬準備879.59萬元，累計計提壞賬準備1,469.26萬元。

說明4：交易情況見問題（1）回復說明7,公司將關注售出電站后續發展并進行追償，鑒于賬齡已達4-5年，且近期無還款跡象，公司于2022年計提壞賬準備1,587.60萬，累計計提壞賬準備2,540.16萬元。

說明5：交易情況見問題（1）回復說明8,公司將關注售出電站后續發展并進行追償，部分應收款項賬齡已達3-4年，且近期無還款跡象，公司于2022年計提壞賬準備586.36萬元，累計計提壞賬準備876.88萬元。

說明6：交易及追償情況及追償措施見問題回復（1）說明9，該款項賬齡較長，公司按照預期信用損失率于2022年計提壞賬準備297.19萬元，累計計提356.03萬元。

說明7：原為向子公司提供的流動資金，因項目出售形成被動財務資助，公司正積極追償，因賬齡較長且近期無還款跡象，公司計提了壞賬準備。

4、報告期末，你公司存貨賬面余額為6.43億元，同比增長44.95%，報告期內對原材料和庫存商品計提跌價準備或合同履約成本減值準備3,333.89萬元。請你公司結合存貨的類型、用途、庫齡、相關產品的銷售價格及期后出貨情況、達到預定可銷售狀態發生的成本費用及相應測算過程等，補充說明計提存貨跌價準備或合同履約成本減值準備的合理性。

公司回復：

1、存貨的類型、用途情況

公司存貨分為原材料、周轉材料、在產品、庫存商品、發出商品。

原材料是指外購已入庫材料，主要用于產品的繼續生產。周轉材料主要是指公司外購包裝物，用于公司產品包裝。在產品是指產線已領用的用于產品繼續加工的材料及尚未完工的產成品。庫存商品是已完工入庫的產品。發出商品是已發出尚未達到收入確認條件的產品。

2、存貨庫齡情況

報告期末公司各類存貨庫齡情況如下：

單位：萬元

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庫齡1年以內存貨合計占比為98.80%。

3、存貨期后出貨情況

截至回復日，期末發出商品4,089.69萬元已全部滿足收入確認條件。截至2023年4月30日，庫存商品出貨情況如下：

單位：萬元

■

4、存貨減值情況

資產負債表日，公司存貨按照成本與可變現凈值孰低計量，存貨成本高于其可變現凈值的，計提存貨跌價準備。

（1）庫存商品，主要包括組件、支架及邊框

對于有訂單的庫存商品，如訂單價格扣除實現收入前尚需發生的費用高于庫存商品賬面成本，按差額計提存貨跌價準備，否則不計提存貨跌價準備。期末有對應訂單庫存商品賬面余額29,107.25萬元，按單項產品測試可變現凈值并計提存貨跌價準備768.80萬元。

對于沒有訂單的庫存商品，如參考近期同類產品價格扣除實現收入前尚需發生的費用高于庫存商品賬面成本，按差額計提存貨跌價準備，否則不計提存貨跌價準備。同類產品價格參考資產負債表日前后公開市場報價。

（2）原材料，主要包括硅片、電池片、鋁型材等

對于有訂單的原材料，如按訂單價格扣除預計將發生的成本及費用高于原材料賬面成本，按差額計提存貨跌價準備，否則不計提存貨跌價準備。期末有對應訂單原材料賬面余額11,203.02萬元，按所在公司訂單溢損率測試可變現減值并計提存貨跌價準備376.93萬元。

對于沒有訂單的原材料，與原材料的市場價格進行比較，如高于市場價格，按差額計提壞賬準備，否則不計提存貨跌價準備。原材料市場價格參考資產負債表同類材料公開市場報價。

（3）低品級產品及待報廢存貨的減值測試

對無使用價值的存貨，公司查明原因后進行報廢處理，并做相應的賬務處理，對資產負債表日低品級及尚未完成報廢處理的存貨，公司按照預計處置價款及相關稅費確定其可變現凈值，若賬面余額高于可變現凈值則計提跌價準備。截止2022年末，公司低品級及待報廢存貨賬面余額1,292.00萬元，經測算可變現凈值為345.60萬元，計提存貨跌價準備946.40萬元。

（4）經測試，周轉材料、在產品、發出商品期末發現減值。

經減值測試，報告期內公司存貨跌價準備計提情況如下：

單位：萬元

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綜上所述，公司認為計提的存貨跌價準備是恰當合理的。

5、報告期內，你公司非流動資產處置損益為-2.45億元，主要為公司出售贛州發展融資租賃有限責任公司股權及處置老舊產線所致。

（1）請你公司結合相關產線的性能狀態、使用狀態及與你公司生產需求匹配情況等方面，說明本次資產處置的必要性。

（2）請你公司補充說明相關非流動資產處置的具體情況，包括但不限于處置資產的賬面價值、處置價格及公允性、交易價款是否已按期收回及相關會計處理。

公司回復：

（一）請你公司結合相關產線的性能狀態、使用狀態及與你公司生產需求匹配情況等方面，說明本次資產處置的必要性。

1、大尺寸電池、組件為行業主流

隨著技術進步和持續迭代，光伏行業已進入平價上網時代，在降本增效的目標驅動下，具有高轉換效率和高性價比優勢的182mm、210mm大尺寸電池、組件成為主流產品。大尺寸電池、組件可以有效提升企業生產效率，降低單瓦人工及制造費用，也能夠降低電站在支架、裝機成本、土地、直流線纜等方面的建設成本，從而提升產業鏈整體效益。根據行業數據，2022 年市場上各尺寸硅片市場份額中156.75mm 尺寸占比由 2021年的 5%下降為 0.5%，2024年或將淡出市場；166mm 尺寸占比由 2021年的 36%降至 15.5%，且未來市場占比將進步減少； 2022年182mm和210mm 尺寸合計占比由 2021年的 45%迅速增長至 82.8%，未來其占比仍將快速擴大,2023年預計達93.2%。158mm等小尺寸電池、組件已無成本優勢，被市場逐漸所淘汰，主要產商也已不生產該規模硅片。同時，隨著行業各大產商大尺寸電池、組件擴產完成，166mm尺寸電池、組件也失去了市場主流地位。

2、新一代高效電池勢在必行，N型電池加速步入產業化元年

太陽能電池作為太陽能轉化成電能的基本單元，直接決定光伏系統的光電轉換效率，對電站收益率有重大影響。光伏電池片技術發展來自于技術迭代，由于當前主流的PERC電池效率迫近其瓶頸且提效進度放緩，而N型電池效率提升潛力大、投資成本不斷降低，目前轉化效率已突破平均25%以上，本輪光伏技術變革勢必將由P型電池轉向N型電池。相比于目前市場上主流的P型電池，N型電池具有轉換效率高、雙面率高、溫度系數低、載流子壽命更長等優點，主要制備技術包括TOPCon、HJT、IBC等。其中，HJT電池參數性能最優、降本增效路徑最為清晰，較大概率成為下一代主流技術。

3、公司老電池線逐步被市場淘汰

公司本次處置產線為158mm尺寸由普通電池線升級的PERC電池線，2013年實現投產，2017年升級為PERC產線。由于光伏電池片屬于技術和資金密集型行業，投資及升級改造，投資成本較高。后因太湖流域環保問題由張家港搬遷至贛州。在公司完成生產線調試進入投產期后，受大尺寸電池、組件沖擊，小尺寸電池市場需求急劇減少，毛利情況不佳。2022年后，由于166mm尺寸電池喪失了市場主導地位，且市場占有率大幅下降，并呈現繼續下滑趨勢，公司原規劃將該產線進一步升級為166尺寸電池線也因市場變化失去了經濟性。同時，繼續投資老線與公司高效電池發展策略相悖。

綜上所述，在平價上網的趨勢下，為進一步控制生產成本，光伏電池技術加速迭代，推動更具成本優勢的182mm、210mm大尺寸電池、組件成為市場主流。同時，新一代高效電池勢在必行，N型電池加速步入產業化元年。公司老電池線在缺失市場和成本優勢后，逐步被市場淘汰，且隨著166mm尺寸電池在2022年退出市場主流，該產線升級改造不再具有經濟性。經公司綜合考量下，不得不放棄該生產線，騰出廠區空間用以布局生產效率更好、轉換率更好的先進電池線，以形成成本和技術領先優勢。

（二）請你公司補充說明相關非流動資產處置的具體情況，包括但不限于處置資產的賬面價值、處置價格及公允性、交易價款是否已按期收回及相關會計處理。

報告期內，公司與贛州金融控股集團有限責任公司簽署《股權轉讓協議》，轉讓了公司持有的贛州發展融資租賃有限公司（以下簡稱“贛發租賃”）19.4435%股權。本次交易為公司處置類金融資產，國資有調整贛發租賃股權結構的要求，同時該交易有利于公司進一步聚焦主營業務及優質資產、優化資產結構，幫助公司提升盈利能力、降低經營風險，符合公司長遠發展規劃，滿足公司的戰略發展需求。

本次交易根據鵬信資評【2022】第GGZ002號評估報告，目標公司股權全部權益價值為244,790.00萬元，按照公司所持股權比率，截止基準日持有標的公司股權評估價值為47,595.74萬元。同時，交易雙方確認自基準日到交割日歸屬于本公司的過渡期損益為951.91萬元，未納入審計評估范圍的違約金收入按股權比率歸屬于本公司金額為304.64萬元。上述三項合計，確認股權轉讓對價為48,852.30萬元。截至回函之日，公司已收到股權轉讓款35,602.02萬元，剩余股權轉讓款為13,250.28萬元。

截止股權交割日，公司對贛發租賃股權長期股權投資賬面凈額51,944.02萬元，資本公積確認了因股權稀釋和贛發租賃其他權益變動減少的公司權益5,911.11萬元。報告期內完成交割后，公司賬面以交易價格與賬面凈額之差、轉回資本公積變動確認投資損失9,002.83萬元。公司自取得上述股權到出售為止，共計取得股權分紅13,194.00萬元，能夠覆蓋本次出售虧損。

報告期內，在光伏行業技術加速迭代、不斷追蹤低成本競爭和市場需求快速變化的要求下，公司老158mm尺寸電池線在缺失市場和成本優勢后，逐步被市場淘汰，該電池線基本不具備商業價值。經綜合考量，公司不得不選擇以廢舊物資處置老舊電池產線。按照公司《固定資產管理制度》規定，通過招標及多方比價程序，遵照價格優先原則，經內部決策程序最終選定第三方廢舊物資回收機構，并簽訂了《廢舊物資處置合同》，約定由收購方負責產線拆除及運輸，并承擔相關成本，確認處置價款182萬元（含稅）。截至回函之日，公司已收到上述貨款。截止資產交割日，公司該電池線資產賬面凈額15,239.14萬元，減去處置價款后形成處置損失15,057.14萬元。

根據公司經營策略，贛州工廠主要規劃成規模的投建高效電池及組件生產產線，以發揮贛州地區稅收優惠等優勢資源。目前，贛州工廠已有高效電池產線產能規模與組件產能規模嚴重不匹配，制約了贛州工廠發展。該老舊產線拆除并騰出廠區空間，公司將用以投建生產效率更高、轉換率更好的先進電池線，和當前已有產能形成一定規模效益，并能夠匹配贛州工廠組件產能規模，以形成成本和技術領先優勢，增加企業的盈利能力。

6、報告期末，你公司貨幣資金余額為29.91億元，同比增長158.64%，增長的原因主要系銷售收入增加及客戶預付款增加。貨幣資金中因抵押、質押或凍結等對使用有限制的款項總額為27.55億元。報告期末公司流動負債金額為76.13億元，同比增長83.80%。

（1）請你公司結合營業收入和經營性現金流量變動情況、公司銷售模式和結算方式變化情況等方面，分析說明貨幣資金大幅增長的合理性。

（2）請你公司補充說明大額存單質押、票據保證金、保函保證金和銀行存款凍結發生的具體情況，存單質押的債務規模和用途，是否履行相應的審議程序和信息披露義務（如適用），是否存在違規對外擔保或違規為關聯方提供資金的情況。

（3）請你公司結合公司的負債結構、生產經營所需資金情況、貨幣資金受限情況和融資能力等方面，說明公司是否存在短期償債風險，以及公司控制債務風險采取的具體舉措及效果。

公司回復：

（一）請你公司結合營業收入和經營性現金流量變動情況、公司銷售模式和結算方式變化情況等方面，分析說明貨幣資金大幅增長的合理性。

1、公司營業收入增漲帶來銷售回款的增加

報告期內，本公司實現營業收入669,054.83萬元，較上年同期增長了164.34%；取得銷售商品、提供勞務收到的現金607,313.74萬元，較上年同期增長了162.05%。公司營業收入增長推動公司銷售商品收到的現金的增加，兩者增減變動基本一致。

2、公司安裝支架、電池及組件產品預收貨款增加了公司資金流入

報告期內公司制造業產品太陽能安裝支架、電池及組件分別實現營業收入91,133.94萬元、542,157.27萬元，分別較上年同期增長了96.67%、301.48%，兩者收入之和占公司總營業收入的94.65%，對本報告期公司經營形成重大影響，銷售模式以直銷為主。太陽能安裝支架、電池及組件與客戶結算主要劃分為預收款、備貨、交貨、安裝和質保幾個階段，預收款一般為合同價款的10-30%，回款含現金或銀行承兌匯票。報告期末，公司合同負債余額49,133.18萬元，較年初增加了41,717.14萬元，增長了562.53%，增加了公司資金流入。

3、公司采購支出等增加了承兌匯票結算

報告期末，公司貨幣資金余額299,105.44萬元，其中受限貨幣275,524.81萬元，較同期增長了233.49%；未受限貨幣資金余額23,580.63萬元，較同期減少了28.60%。受限貨幣資金增長，主要是公司承兌匯票結算等增加所致。

隨公司業務量的增長，公司與供應商采購額同步增長，結算量也大幅增加。報告期內，公司通過與銀行達成協議，可以通過存單或定期存款全額質押用以開具承兌匯票用于與供應商結算等。報告期末，公司開具的未到期銀行承兌匯票余額為249,413.92萬元，其中，計入應付票據與供應商結算的銀行承兌匯票余額155,963.92萬元，計入短期借款用于貼現的承兌匯票93,450.00萬元。公司質押的存單或定存、票據保證金余額共計為261,339.07萬元，其中，定存或存單質押187,763.28萬元，票據保證金73,575.78萬元。

綜上，本公司貨幣資金的增長主要來源于營業收入和預收貨款的增加，貨幣資金余額的增長主要是公司開具承兌匯票結算等增加致承兌保證金、質押的定存或存單增加。公司貨幣資金大幅增長符合公司經營及業務開展的實際情況。

（二）請你公司補充說明大額存單質押、票據保證金、保函保證金和銀行存款凍結發生的具體情況，存單質押的債務規模和用途，是否履行相應的審議程序和信息披露義務（如適用），是否存在違規對外擔保或違規為關聯方提供資金的情況。

定存或存單質押，公司與銀行達成協議，可以使用定存或存單質押代替保證金進行低風險承兌匯票業務、保函、貸款保證金等業務。報告期末，公司定存或存單質押余額187,763.28萬元，其中用于開具承兌匯票質押181,259.77萬元、開具保函質押6,502.51萬元、貸款保證金1萬元。用于承兌匯票質押的定存或存單中，公司對應已開具承兌匯票176,071.19萬元。

票據保證金，主要為與公司開具承兌匯票用于與供應商結算等業務存入銀行保證金戶的資金。報告期末，公司票據保證金余額73,575.78萬元。

保函保證金，主要為公司通過銀行向客戶開具的履約保函和產品質量保函存入銀行保證金戶的資金。履約保函為公司向客戶收取預付的貨款前或后，向客戶作出履約保證而開具的保函；產品質量保函為公司向客戶交貨完畢后對產品質量作出的保證。

銀行存款凍結，主要為公司子公司張北愛康興業能源有限公司因工程糾紛訴訟被凍結資金148.89萬元。該事項公司尚在處理中，不構成重大訴訟等事項。

上述業務為公司日常承兌匯票結算業務發生，或未構成重大需披露事項，向供應商付款及開具承兌匯票、保函等已履行公司內部審批程序，不涉及其他上市公司審議程序和信息披露義務。上述承兌匯票等業務中除因支付工程款項開具給關聯方蘇州愛康能源集團股份有限公司1500萬元外，未有其他對關聯方支付情況，不存在違規對外擔保或違規為關聯方提供資金的情況。

（三）請你公司結合公司的負債結構、生產經營所需資金情況、貨幣資金受限情況和融資能力等方面，說明公司是否存在短期償債風險，以及公司控制債務風險采取的具體舉措及效果。

1、公司短期償債情況

（1）公司負債結構在同行業中情況

2022年末，公司資產負債率為72.26%，與同行業主要可比上市公司的資產負債率的對比情況如下表所示：

■

同行業可比公司2022年資產負債率平均值為68.76%，公司資產負債率處于行業區間范圍內，高于平均值。光伏行業技術迭代快、設備投資大、規模效應明顯，資產負債水平一般較高。

（2）從公司負債結構上看存在資金支付需求

報告期末，公司負債總額835,394.03萬元，其中流動負債761,301.89萬元，占總負債的91.13%；非流動負債74,092.14萬元，占總負債的8.87%，資公司負債以流動負債為主。若剔除致資產和負債同時增加的全額保證金承兌匯票249,413.92萬元和未終止確認應收票據27,718.22萬元的影響，公司資產負債率為63.51%，在資產和業務擴充期間，償債風險相對尚好。

報告期末，公司流動負債主要為短期借款、應付票據、應付賬款、合同負債、其他應付款、一年內到期的非流動負債和其他流動負債。其中，短期借款余額251,785.99萬元，占流動負債的33.07%，扣除計入短期借款用于貼現的含全額保證金承兌匯票93,450.00萬元，公司實際短期借款敞口158,335.99萬元。公司短期借款余額相對較小，能夠在銀行給予公司授信下正常到期續貸、轉貸，目前公司相關短期借款年度續授信工作正常持續開展。應付票據余額162,434.72萬元，占流動負債的21.34%，其中銀行承兌匯票155,963.92萬元，基本為全額保證金銀票；商業承兌匯票在回函之日前已完成兌付。應付賬款余額158,130.51萬元，占流動負債的20.77%，主要為公司應付材料款和工程款項，為業務穩定情況下可以循環使用的商業信用。合同負債余額49,133.18萬元，占流動負債的6.45%，主要為公司預收客戶貨款，截至回函之日公司大部分已完成履約。其他應付款余額44,031.87萬元，占流動負債的5.78%，主要為經營費用、往來款和拆借資金等。一年內到期的非流動負債余額52,751.90萬元，占流動負債的6.93%，主要為一年內到期的長期借款、長期應付款和租賃負債，相關借款到期后，公司通過新的項目資金補充所需。其他流動負債余額36,284.41萬元，主要為未終止確認應收票據的支付義務和預提費用，未終止確認的應收票據的支付義務27,730.14萬元有對應的應收票據，公司基本無現金支出需求。

（2）公司新增業務尚需投入生產經營所需資金

2022年，本公司張家港、贛州新投光伏電池及組件產能逐步投入生產，在手訂單、銷售等均較上年同期實現大幅增漲，且公司進一步采用了多種措施降低生產成本、完善產供銷體系建設，保障了全年銷售。當年本公司實現營業收入66.91億元，較上年同期增漲了164.34%。這部分業務已形成資金沉淀，業務能夠正常運作。同時，本公司擁有一定在手訂單，以保證公司經營穩定。截至2022年末，公司制造業主要產品組件、安裝支架、太陽能邊框在手訂單約為21.13億元。

隨著公司電池及組件產能完全釋放和新增產能陸續投產，公司可實現業務規模將進一步上升。根據市場的實際情況，公司產品存在一定銷售回款和存貨周轉賬期，新增業務尚需公司補充經營資金，并根據訂單和產能情況逐步投入到生產經營中。

（3）公司融資能力和情況

本公司制造業產品成熟，能為公司經營提供穩定的現金流量，隨著公司浙江、贛州、張家港高效電池及組件生產基地投入運營，公司營業收入和現金回流實現了穩步增長。2022年，本公司經營活動凈現金流量為1.84億元，其中銷售收到的現金達60.73億元。

在資金獲取的渠道上面，公司借款以銀行等金融機構借款為主，截至2022年末，公司與銀行等金融機構授信余額為4.54億元。近年來，由于公司業績的低迷，公司逐步償付了金融機構借款，隨著2023年公司業績轉好，公司能夠進一步取得金融機構支持。另外，本公司于2022年向贛州國資出售了贛發租賃股權以回收現金。截至2022年末，公司轉讓電站項目、贛發租賃等股權尚可收回的股權轉讓款及往來款等余額為11.09億元，該項資金將支撐公司業務經營與發展。同時，為保障公司項目建設，本公司也在尋求政府產業扶持資金、引入第三方投資者，在條件成熟時，推動直接股權融資等。

綜上所述，公司負債主要以流動負債為主，短期借款在授信范圍內可以續貸，應付票據有保證金予以覆蓋，應付賬款能夠在原業務基礎上形成資金循環。公司主要資產支付需求為應付賬款、其他應付款和一年內到期的非流動負債等。公司正積極與銀行等金融機構溝通，采取多種措施尋求資金支持保障公司經營。目前，公司業務穩定，老業務資金能夠形成循環，所有債務正常履行和周轉。

2、公司控制債務風險采取的具體措施及效果

公司管理層清晰了解公司經營管理中問題，正積極采取各項措施加強企業管控，以提升企業經營業績，加速現金回流。

（1）積極擴充融資渠道

公司根據實際經營、投資所需正積極與銀行等金融機構溝通，以需求獲取資金支持用于新業務開展和新項目投建所需，也通過供應商融資等方式穩定業務的正常開展。同時，為保障公司項目建設，本公司也在尋求政府產業扶持資金、引入第三方投資者，在條件成熟時，推動直接股權融資等。目前，公司已獲得部分銀行等金融機構授信支持，正推動以簡易程序向特定對象發行股票等募資項目。

（2）加速原出售項目回款，支持經營、新項目投建所需

報告期內，公司進一步聚焦主業、加速回收資金，出售了持有的贛發租賃股權，截至報告期末，公司轉讓電站項目、贛發租賃等股權尚可收回的股權轉讓款及往來款等余額為11.09億元。針對上述資金，公司組織高層專項負責，加速上述資金回款，以支持業務發展和項目投建所需。

（3）在經營上，公司從營銷、供應鏈、生產和企業管理等多角度深化管理、控制成本、提升效率，以推動企業盈利能力改善

在營銷上，公司一方面強化海外市場布局與開拓，通過設立海外子公司直銷和以海外展會直面客戶等多種模式走出去，近期公司布局參與中東阿布扎比、西班牙、波蘭、法國、日本等國際展會。一方面國內加強與國資及大型客戶的戰略合作，并簽訂了多個戰略合作協議，以求獲取穩定的訂單。同時，我們也進一步強化了訂單的評審管理工作，充分考慮營銷接單的盈利性。

在供應鏈上，公司優化產供銷配置，通過與供應商簽訂戰略協議和長期供應訂單等模式，鎖定在手訂單利潤，也避免采購和銷售訂單的錯配。

在生產上，公司規劃對將浙江光電2.4GW組件線改造升級至3.5GW，提升技術的先進性和提高生產效率，以降低生產成本，提升效益。同時，公司通過改進工藝流程、優化人員配置等措施，降低制程成本，增進項目管控。

在企業管理上，公司在與用友等伙伴合作，加強企業信息化建設工作，打造一體化管控平臺，提高公司數字化管控水平和提升管理的有效性，并進一步推動企業扁平化管理，落實項目前中后端管控。

7、請年審會計師就前述問題進行核查并發表明確意見。

年審會計師回復：

針對問題一，我們主要執行了以下核查程序：

（1）了解、測試并評價管理層與收入確認相關的關鍵內部控制的設計和運行有效性；

（2）對營業收入及毛利率按月度、產品等實施實質性分析程序，對比同行業分析毛利率變動情況，識別是否存在重大或異常波動，并查明波動原因；

（3）檢查銷售合同中與商品控制權轉移相關的條款，評價收入確認時點是否符合企業會計準則的規定；

（4）對于光伏產品內銷收入，以抽樣方式檢查與收入確認相關的支持性文件，包括銷售合同、訂單、出庫單及客戶簽收單等；對于光伏產品出口收入，獲取公司主要海外客戶的基本信息,了解客戶性質是經銷商還是終端客戶,觀察企業財務人員登錄海關系統查詢出口額，并復核導出數據,檢查獲取的國際資信報告，以抽樣方式檢查銷售合同、出口報關單、貨運提單等支持性文件；對于光伏電站收入，取得與電網公司雙方確認的結算單、收款銀行回單、增值稅專用發票，獲取電價批復文件、查詢國家或相關政府部門對于光伏電站的補貼政策；

（5）對資產負債表日前后記錄的收入，選取樣本，實施截止測試，核對出庫單、簽收單、驗收單及其他支持性文件，評價收入是否被記錄于恰當的會計期間；

（6）結合對應收賬款的審計，選擇主要客戶函證本期銷售額；

（7）評價管理層對持續經營能力作出的評估。

基于執行的核查程序，我們未發現報告期內公司營業收入同比大幅增長存在重大異常、未發現太陽能電池/組件產品毛利率與同行業同類產品存在顯著差異、未發現公司持續經營能力存在重大不確定性。

針對問題二，我們主要執行了以下核查程序：

（1）了解及評價應收款項減值有關的內部控制設計的合理性，并測試關鍵控制執行的有效性；

（2）復核管理層對于信用風險特征組合的劃分標準是否適當，抽樣復核組合的賬期天數、歷史還款情況、違約記錄、逾期賬齡等關鍵信息。

（3）抽樣檢查應收賬款本期發生額；

（4）實施函證程序；

（5）檢查重要應收賬款期后回款情況。

基于執行的核查程序，我們未發現公司應收賬款壞賬準備計提比例存在重大異常，未發現應收賬款壞賬準備收回或轉回存在重大異常。

針對問題三，我們主要執行了以下核查程序：

（1）獲取或編制其他應收款明細表，復核加計正確，并與總賬數和明細賬合計數核對是否相符；

（2）了解重大金額的其他應收款內容及性質，獲取合同協議等資料，檢查并評價是否存在商業合理性及資金占用現象；

（3）實施函證程序；

（4）選取大額其他應收款，訪談欠款方。

（5）向管理層了解金額較大賬齡較長的應收款的形成過程、收回的可能性，評價壞賬準備計提的充分性。

基于執行的核查程序，我們未發現其他應收款中存在未披露財務資助或非經營占用，未發現其他應收款壞賬準備計提存在重大異常。

針對問題四，我們主要執行了以下核查程序：

（1）了解和評價與存貨管理相關的關鍵內部控制的設計和運行是否有效；

（2）對管理層計算的可變現凈值所涉及的重要假設及評估進行評價，檢查銷售價格和至完工時發生的成本、銷售費用以及相關稅金等依據文件；

（3）執行檢查、重新計算等審計程序，對存貨可變現凈值相關數據進行重新計算；

（4）取得公司存貨的庫齡清單，結合產品的狀況，對庫齡較長的存貨進行分析性復核，分析存貨跌價準備計提是否合理；

（5）對期末存貨實施監盤和抽盤程序，檢查是否存在大量過時、陳舊存貨；

基于已執行的審計程序，我們認為，管理層對存貨的減值相關判斷及估計是合理的。

針對問題五，我們主要執行了以下核查程序：

（1）了解公司非流動資產處置相關內部控制并測試是否得到有效執行；

（2）了解處置產線產品市場情況，評價產線處置的必要性；

（3）檢查股權轉讓董事會決議，主管部門批準文件，評價股權轉讓的合規性；

（4）檢查非流動資產處置期后回款情況。

基于執行的核查程序，我們未發現公司非流動資產處置存在重大異常。

針對問題六，我們主要執行了以下核查程序：

（1）了解公司貨幣資金、籌資相關內部控制并測試其是否得到有效執行；

（2）監盤庫存現金；

（3）獲取已開立銀行賬戶清單，并與公司賬面銀行賬戶信息進行核對，檢查銀行賬戶的完整性；

（4）取得銀行對賬單及銀行存款余額調節表，執行貨幣資金函證程序；

（5）抽查大額貨幣資金收支的原始憑證與銀行對賬單進行雙向核對；

（6）檢查貨幣資金收支的截至是否正確；

（7）取得借款臺賬，檢查借款合同，執行借款函證程序；

（8）獲取企業信用報告，檢查公司長短期借款及貨幣資金是否存在抵押、質押或凍結等情況；

（9）檢查期后到期借款還款情況，分析是否存在逾期未還借款。

基于執行的核查程序，我們未發現愛康科技公司貨幣資金大幅增長存在重大異常，未發現違規對外擔保或違規為關聯方提供資金，未發現公司存在短期償債風險。

江蘇愛康科技股份有限公司董事會

二〇二三年五月二十六日